1月27日，德邦证券召开“提质增效，领势前行”年度工作会议，高级副总裁兼首席风险官唐建龙聚焦公司风险管理，为全体德邦同学带来《洞悉风险，创造价值》的主题发言。

合规总监江苏结合合规管理工作及进化方向，带来《认清外部形势，完善内生约束》的主题发言。

以下为发言内容精选：

01 洞悉风险，创造价值

近年来，全球经济形势复杂，地缘政治冲突加剧，面对种种不确定性，德邦证券始终坚持“风浪再大，风险敞口不能大”的理念，在公司业务开展过程中，筑牢风控底线。要求风险管理不仅要及时觉察风险，看见风险，还要了解风险，更好地控制风险，从而实现价值创造。

唐建龙同学发言

回顾2023年，唐建龙同学表示，德邦证券的风控工作取得了不错的成效：母子公司均未出现重大风险项目，排查风险于未然，持续改善内控管理；研究体系日趋成熟；深化廉洁从业管理体系建设，实现从招聘到离职的全流程闭环。

2024年，为追求“卓越风控”，唐建龙同学指出，要从专业能力、数智水平、机制保障三方面进行提升。

在专业能力层面，首先，要保持项目风控的专业性。从准入、投决，到执行、排查、处置，风控工作贯穿各项目全生命周期，要更密切地贴近业务，更深度地理解业务，进一步加强对子公司风险的控制力，并持续保持项目风险管控深度，覆盖全业务、全子公司。

其次，要提升风险洞悉的前瞻性。基于对外部数据、风险集市数据、监管报表数据及母子公司并表数据等信息的整合，结合压力测试、绩效归因等工具，深入分析形成风险研判，并及时准确地将风险信息传导到业务部门、管理层、董事会。

此外，还要提升内控管理的精细度。风控部门要主动地介入、协助各部门，梳理业务流程中的风险控制节点，或者可能发生风险的节点，优化KRI指标（关键风险指标），尽可能通过自动化的方式，形成对重要指标的控制，及时反馈，协同推进整改。

在数智水平层面，我们的风控管理正向着“融合AI的智慧风控”水平努力。目前，德邦证券已经建立覆盖全生命周期的风控模型管理体系，2024年将进一步开发，致力于提升效率，将风险定性分析逐步转向精准化定量分析。同时，为提升风险洞悉的自动化，德邦风控系统已经实现风险全覆盖，并将进一步提升两同管理、子公司并表管理能力。

在机制保障层面，通过组织、机制、人员三位一体持续迭代，提升作战效率。人员上，要求高效、专业、有执行力，认同公司文化价值观；组织上，公司四级风险管理组织架构逐步成熟，横向到边，纵向到底，持续迭代优化全面风险管理体系；机制上，形成“全流程、嵌入式、制度化、落实人”的PMO管理模式，实现管理联动、母子公司风控联动。

最后，唐建龙同学强调：勿把小风险看成大风险，更勿将大风险看成小风险，希望风险管理工作能持续规范业务、助力业务、引领业务，为管理服务。同时，风险管理亦是每个人的责任，“人人都是风控责任人”，共同守牢风险底线，助力公司高质量发展。

02 认清外部形势，完善内生约束

随着全球经济一体化进程的加速，金融市场的复杂性和不确定性也在不断增强。面对瞬息万变的市场环境，德邦证券始终将合规作为公司永远不可动摇的基本原则，确保各项业务在合规的轨道上安全有序运行。

江苏同学发言

回顾2023年，江苏同学提到，为了实现合规管理的全面覆盖，合规管理部按照事前、事中、事后的原则，将合规管理工作分成6大模块，即事前的培训、宣导和支持，事中的监测处理、审查把关，事后的检查纠偏。在合规管理部的护航下，德邦证券分类监管评级再次提升。2023年度上海证券业反洗钱专项知识竞赛的成功承办，以及积极参与监管调研与行业交流，也为公司行业影响力提升提供了助力。

2023年，合规管理部与各部门紧密协作，严格遵守法律法规和行业规范，确保公司各项业务在合规的轨道上运行。2024年，面对新的市场挑战和监管要求，面对业务快速发展的压力，合规管理部对自己也有了更高的要求：推动公司健全“内生约束机制”。

所谓“内生约束机制”：首先，合规是公司治理，不是部门职责；其次，要有明确的红黄绿灯标准；第三，要层层把关，守土有责；第四，要做到有错必纠，有错速纠，而且要形成正向反馈，自我净化。

对于2024年的具体进化方向，江苏同学提到，首先，要夯实每个岗位的合规责任，所有机构、部门、子公司，要明确自身合规管理责任。要更加高度重视第一道合规防线的建设，业务线合规要做好“眼睛”，做好公司合规的“传感器”，为公司业务的发展做好护航工作。

其次，要重视体检，密切跟踪外部监管环境的变化，及时掌握政策动态，并不断完善内部控制体系。合规管理部也将联合风控、稽核、人力，开展自查体检，真实演练，确保业务操作合规、风险可控。

再次，对于潜在风险，坚持反复提醒和敦促，贯穿决策、执行、监督、反馈等各个环节，不仅要解决点的问题，还要举一反三，防微杜渐。

德邦证券一直将风控及合规文化建设作为公司文化建设的一个重要组成部分，提倡依法经营和合规运作，通过赚取阳光利润来实现公司的可持续发展。

未来，德邦证券将始终坚持风险控制和合规经营的理念，不断完善内生约束机制，以更加坚定的步伐应对多变的市场环境，确保公司的稳健前行。